Onduidelijkheid over de gevolgen van een onzakelijke lening ‘opzij’ in de schenkbelasting! (Vp-Bulletin 2025/19)

01-08-2025 | Categorie: Literatuur

In een eerder artikel (Vp-Bulletin 2024/31) schreef de auteur over een arrest van de Hoge Raad, waarin hij zich uitliet over de gevolgen van een onzakelijke geldlening ‘opzij’ voor de schenkbelasting. Dit arrest heeft inmiddels de nodige pennen in beweging gezet en duidelijk is dat de gewenste duidelijkheid er nog niet is. En opmerkelijk genoeg ziet de discussie die hierover is ontstaan op de situatie die zich juist voordeed in de beoordeelde casus. Namelijk: geldt de voorgeschreven waarderingsregel ook bij een onzakelijke lening ‘opzij’ tussen BV’s van familiair gelieerde personen of alleen wanneer de familiair gelieerde persoon zelf de geldnemer is?
Na een korte samenvatting van het oordeel van de Hoge Raad volgt een uiteenzetting van de vraag die het arrest ogenschijnlijk onbeantwoord heeft gelaten en de wijze waarop hier in de vakliteratuur en vanuit de Belastingdienst tegenaan wordt gekeken.
Een onzakelijke lening ‘opzij’ binnen de familierelatie vormt naar zijn aard géén schenking van de hoofdsom, maar kan wel een schenking van een als vruchtgebruik te waarderen rentevoordeel inhouden. De Belastingdienst is van mening dat dit alleen heeft te gelden voor een onzakelijke lening ‘opzij’ die aan een gelieerd, natuurlijk persoon is verstrekt. Wanneer de inlenende partij een BV is, vormt volgens de Belastingdienst niet het rentevoordeel het object van schenking maar de waardestijging van de aandelen in deze BV. Om deze waardestijging op praktische wijze te benaderen, is een handreiking opgesteld. Deze uitleg van het arrest uit 2024 is uiterst discutabel. Voor een gift in de vorm van een rentevoordeel is de Hoge Raad duidelijk: deze moet als een vruchtgebruik op forfaitaire wijze worden gewaardeerd. 
Vooralsnog moet men zich bewust zijn van de beperkte reikwijdte die de Belastingdienst aan het arrest uit 2024 toekent!

Wanneer u een abonnement heeft op Vp-Bulletin via Kluwer Inview, dan kunt u middels de link het complete artikel raadplegen: artikel Vp-Bulletin 2025/19.